Stopy bez zmian, raty pozostaną niskie

Jeśli spełnią się prognozy większości ekspertów rynkowych, co najmniej do końca roku podstawowa stopa procentowa pozostanie na poziomie 2,5 proc., a wraz z nią utrzyma się niskie oprocentowanie kredytów opartych na marży i stawce WIBOR.

Najpopularniejszy w kredytach mieszkaniowych WIBOR trzymiesięczny, od ponad kwartału oscyluje wokół 2,7 proc. Oznacza to, że na każde 100 tys. zł, 25 letniego kredytu z marżą 1,6 p.p. rata wynosi jedynie 545 zł. Jedynie, bo jeszcze na początku roku było to 626 zł (WIBOR 3M przekraczał wówczas 4 proc.).

Średniomiesięczna stawka WIBOR 3M

Źródło: Money.pl

Notowania kontraktów FRA, prognozujące stawki WIBOR, zdają się potwierdzać oczekiwania braku zmian polityki monetarnej. Inwestorzy zaangażowani we FRA przewidują utrzymanie się obecnej wysokości WIBOR 3M na przełomie 2013 i 2014 r., ale już za pół roku zakładają jego notowania między 2,8-2,9 proc.

Z pozoru zmiana niewielka, ale dla wysokich, trwających kilkadziesiąt lat kredytów mieszkaniowych, każde najmniejsze ruchy oprocentowania są odczuwalne w portfelu. W opisywanym przypadku, prognozowany za kilka miesięcy wzrost stawki WIBOR o 0,2 p.p., podnosi ratę z 545 zł do 556 zł na każde 100 tys. zł kredytu. Warto o tym pamiętać, zadłużając się w tak sprzyjających obecnie warunkach i zachować finansowe rezerwy na wzrost stóp.

Wysokość raty w zależności od stawki WIBOR na każde 100 tys. zł kredytu*

*25-letni kredyt z marżą 1,6 proc. Źródło: Obliczenia Open Finance.

Kredytobiorcy z pewnym stażem wiedzą już, że po słonecznych dniach potrafią nadciągnąć chmury. Gdy zaciągali kredyty w 2010 r., przy ówczesnym rekordowo niskim poziomie stóp procentowych (podstawowa wynosiła 3,5 proc.), początkowo towarzyszył im WIBOR 3M w granicach 4 proc., aby od 2011 r. rozpocząć wspinaczkę do ok. 5 proc., podwyższając ratę o kilkanaście procent.

^{Źródło:Halina Kochalska, Open Finance}